关于资产定价的文献综述

资产定价理论是金融学研究的核心领域之一，旨在确定资产价格，尤其是证券资产的价值。以下是对资产定价理论文献的简要综述：

资产定价理论概述

资本资产定价模型（CAPM）：

提出者：William F. Sharpe （1964）

核心思想：资产的期望收益率由无风险收益率和风险溢价组成。

多因素模型：

发展：基于CAPM假设条件的放宽，发展出三因子模型等。

特点：考虑更多风险因素对资产价格的影响。

重要文献回顾

理论模型:

Bachelier （1900）：首次提出不确定条件下的决策问题。

Modigliani和Miller （1958）：提出无套利理论。

Markowitz （1952, 1959）：资产组合选择理论。

Sharpe和Lintner （1964）：资本资产定价模型（CAPM）。